Валентин Непомнящий продолжает читать пятую главу романа, основное событие которого - бал в честь именин Татьяны, ревность Ленского. Автор размышляет о неожиданном повороте сюжета, о мастерстве Пушкина-писателя, пейзажиста, психолога. Делится своими соображениями о суеверности Пушкина, о таинственности Татьяны, о ее сне, растолковывает образы сказок и снов.